تحليل مشروع عملة نيكسو Nexo

ما هو نيكسو؟

Nexo عبارة عن منصة لقروض التشفير الفورية التي توفر وصولاً سريعًا إلى النقد ودعمًا للحفاظ على ملكية الأصول الرقمية. يتم استخدام رمز NEXO كمصدر للخصومات والمزايا الأخرى لمستخدمي النظام الأساسي.

تشكل منصة Nexo ورمزها NEXO الأصلي جوهر نظام Nexo القائم على البلوكتشين والذي يتمثل نشاطه الأساسي في تقديم قروض فورية مدعومة بالعملات المشفرة. تم إطلاق المنصة في أبريل 2018، وهي تسعى إلى الترويج للنموذج الذي أصبح فيه الحصول على قروض التشفير أسهل من أي وقت مضى، مع توفر القروض بأموال ورقية دون الاعتماد على فحوصات درجة الائتمان. يُطلب من المستخدمين ببساطة إيداع الرموز المميزة المدعومة في محفظة Nexo الخاصة بهم، متبوعًا باستلام قرضهم النقدي فورًا.

تم تصميم النظام كوسيلة لتأمين السيولة بطريقة تلقائية ومرنة، مع ميزة إضافية تتمثل في توفير الدعم لسيولة العملاء من خلال أصولهم الرقمية. تدعم Nexo أكثر من 20 عملة رقمية، بما في ذلك الخيارات الشائعة مثل البيتكوين و الاثيريوم و XRP و Cardano و Monero وما إلى ذلك. يتم دعم المدفوعات مقابل الدولار الأمريكي واليورو و البيتكوين و ETH و NEXO. توفر تقنية البلوكتشين العمود الفقري للنظام الذي يركز على الشفافية في قلب Nexo، حيث تم تكليف مكون Nexo Oracle بمعالجة العقود الذكية المستندة إلى الاثيريوم، بالإضافة إلى تخزين البيانات ذات الصلة بقرض معين. أخيرًا، رمز NEXO الخاص بالمنصة هو رمز ERC-20 الذي يعمل كأمان مغطاة بالفائدة.

هل Nexo مشروع شرعي؟

يُحسب لمشروع Nexo أنه يتمتع ببعض الدعم القوي في شكل Credissimo، وهي مجموعة fintech تضم ملايين العملاء وخبرة عقد من الزمان وراءها. تتمحور أنشطتها الأساسية حول توفير القروض الاستهلاكية الفورية عبر الإنترنت وتمويل التجارة الإلكترونية وخدمات الدفع. سعى فريق Credissimo إلى تقديم وظائف مماثلة لعالم الأصول الرقمية، مدعومًا بتقنية التشفير الحديثة، مما أدى إلى ولادة مشروع Nexo. بالنظر إلى أن المشاريع المتعلقة بالتشفير غالبًا ما تجد نفسها تحت رقابة الهيئات التنظيمية وتحذيرات الجمهور، يجب أن يكون الوضع مع Nexo على الأقل أكثر استرخاءً إلى حد ما، مع الأخذ في الاعتبار أن Credissimo تعمل تحت إشراف العديد من هيئات الخدمات المصرفية والمالية الأوروبية.

ما الذي تحاول Nexo تحقيقه؟

نشأ مشروع Nexo عن طموح حل العديد من المشكلات التي حددها مطوروها على أنها الأكثر إلحاحًا في صناعة التكنولوجيا المالية.

تريد Nexo منع الأصول الرقمية من الوقوف مكتوفة الأيدي، لا سيما في عصر تزايد شعبية العملات المشفرة. في حين أن عملية تعميم العملات الرقمية لا تزال جارية، فإن أوائل الذين تبنوا هذه التقنيات قد خلقوا بالفعل ثروة كبيرة. يريد مطورو Nexo من المستثمرين ورجال الأعمال وعمال المناجم والمستخدمين غير المحترفين الاستفادة من هذه الثروة من خلال تجنب التمسك بالأصول الرقمية التي يمكن أن تتباطأ قيمتها في الوقت المناسب، إما بسبب نقص اللوائح أو عدم وجود بنية تحتية تكنولوجية مناسبة . يحاول نموذج Nexo للقروض الرقمية الفورية حل مشكلة الاحتفاظ المطول على مستويين: لا يزال بإمكان المستخدمين الاحتفاظ بأصولهم الرقمية، مع تأمين الوصول إلى النقد “الحي” الذي يمكن أن يكون مقومًا بالعملات الورقية، مثل الدولار الأمريكي أو الين الياباني أو اليورو. بالإضافة إلى ذلك، ستتمتع قروضهم المدعومة بالتشفير بميزة تأمينها بالقيمة السوقية للأصول الرقمية المرتبطة بحسابات Nexo الخاصة بهم.

يمكن أن تكون تصفية الأصول الرقمية عملية مرهقة وطويلة الأمد، والتي تأمل Nexo في تقليصها من خلال الوصول النقدي المتاح بسرعة. يتم تداول الأصول الرقمية اليوم في بورصات العملات الرقمية التي قد تختلف متطلباتها بشكل كبير من منصة إلى أخرى. يُنظر أحيانًا إلى إجراءاتهم البطيئة الحركة وقيودهم على الانسحاب على أنها غير مناسبة لمتطلبات الاقتصاد الرقمي الحديث. ويتفاقم هذا الأمر بسبب الحاجة إلى العمل مع البنوك العادية التي تحول هذه الأصول إلى عملات ورقية وتثقل كاهل العملاء برسوم إضافية واختناقات إجرائية. يأمل فريق Nexo في الحد من هذه الممارسات وتوفير وصول عالمي إلى النقد، مما يسمح لمستخدميه بأن يكونوا أكثر مرونة عندما يتعلق الأمر باغتنام فرص الاستثمار وتلبية احتياجات السيولة الخاصة بهم في الوقت المناسب. في الوقت نفسه، لا يُطلب من مالكي الأصول الرقمية دفع رسوم إضافية للمعاملات أو السحب أو المنصة

يجب أن يمنح الاحتفاظ بملكية الأصول الرقمية، على النحو الذي تسمح به Nexo، لأصحابها مزيدًا من المرونة عند التعامل مع تقدير قيمتها / إهلاكها. بعد التحرر من ضغوط بيع أصولهم الرقمية مقابل العملات الورقية، فإن مالكي الأصول الرقمية لديهم خيار للاستفادة من تغييرات الأسعار المستقبلية التي قد تحققها هذه الأصول في الوقت المناسب. قروض العملات الرقمية التي تقدمها Nexo كبديل للبيع يجب أن تسمح لهم بالحفاظ على مكاسبهم الرأسمالية والقيام بالمزيد مع إمكانات تكوين الثروة من أصولهم. بالإضافة إلى ذلك، حقيقة عدم حدوث بيع فعلي للأصول الرقمية، لن يتعرض مستخدمو Nexo للضرائب التي يتم فرضها عادةً في ظل هذه الظروف.

نظرًا لاستبعاد عمليات التحقق من الائتمان مع Nexo، يتم استبعاد مشكلات تخفيض التصنيف الائتماني المحتملة مع العملاء من المعادلة. بالنظر إلى أن ما يسمى بالشيكات الائتمانية الصعبة يمكن أن يترك أثرًا على التصنيف الائتماني لمقدم الطلب ويؤدي إلى أسعار فائدة أعلى مع المؤسسات المالية، قرر فريق Nexo إزالتها تمامًا والاعتماد فقط على تأمين القروض القائمة على التشفير بناءً على قيمة الأصول الرقمية المخزنة في حساب Nexo الخاص بالعميل. يجب أن يقلل هذا أيضًا من طول إجراءات الموافقة على القرض التي غالبًا ما توجد مع المؤسسات القياسية.

أخيرًا، يجب أن تعزز البنية القائمة على البلوكتشين والموجودة في منصة Nexo الشفافية والثبات لجميع الترتيبات المتعلقة بالقرض. تستخدم منصة Nexo عقود القروض التي يتم تخزينها على blockchain. يتم الاحتفاظ بأموال العميل في محافظ تخزين باردة متعددة التوقيعات مع معايير الحفظ التي تم التحقق منها بواسطة BitGo، وهي شركة أمن أصول رقمية مشهورة عالميًا. في الماضي، كانت المعاملات التي تنطوي على قروض مدعومة بأصول رقمية تُدار على منصات P2P، مع الاعتماد على اتفاقيات مختلفة ذات قيمة مشكوك فيها قانونًا. تسببت هذه المخاوف بشأن افتقارها إلى الأمن والشفافية، والتي غالبًا ما تصاعدت إلى عمليات احتيال وممارسات أسماك القرش. مع Nexo، يتم تأمين الوضع القانوني للقروض المقدمة من خلال تقنية البلوكتشين، بينما يتم ضمان دعمها من قبل فريق Credissimo.

كيف تعمل Nexo؟

يتم استلام القروض التي تم الحصول عليها من Nexo في اليوم نفسه أو في اليوم التالي عبر التحويلات المصرفية التي تتضمن SWIFT أو SEPA أو ACH. يمكن أن يكون حساب الاستلام حسابًا شخصيًا أو تجاريًا. تعمل قروض التشفير الفورية جنبًا إلى جنب مع خيار استخدام بطاقة Nexo المجانية. بواسطته، يتم حساب حد القرض بناءً على قيمة أصول التشفير المحتفظ بها في حساب Nexo الخاص بالعميل، مع توفر رصيد إضافي عليه فور تقدير الأصول.

Nexo Oracle هي القلب النابض للمنصة، فهي مسؤولة عن إدارة معظم جوانبها التشغيلية:

حوكمة الشبكة

أداء مراقبة الأصول في الوقت الحقيقي، مع التعامل مع تحليلات البيانات من أجل إدارة توزيع القروض وخطط السداد بناءً على ذلك، فإن Nexo Oracle يحدد بشكل أساسي المبلغ النهائي الذي يجب أن يستلمه العميل، وتكلفة الاقتراض مقابل الضمان وفترة السداد.

لحساباتها، ستستخدم Nexo Oracle نسبة القرض إلى القيمة (LTV) لتحديد الجدارة الائتمانية للعميل دون الحاجة إلى اللجوء إلى التحقق من حسابه المصرفي أو بيانات التصنيف الائتماني. على سبيل المثال، يمكن تقييم العميل الذي يمتلك 1000 دولار أمريكي في البيتكوين بواسطة خوارزمية Oracle وتعيين نسبة LTV بنسبة 50 بالمائة، مما يعني أنه يحق لهذا الشخص اقتراض 1000 دولار أمريكي كحد أدنى لمبلغ القرض بالعملة الورقية.

توفر رمز NEXO

يتم تداول الرموز المميزة لـ NEXO كأوراق مالية مقيدة. يتم استخدامها لتسديد المدفوعات إلى Nexo، مع خصم 50٪ على سعر الفائدة إذا قرر المستخدم استخدامها. في الوقت نفسه، فإن امتلاك NEXO وحده يمنح العميل الحق في التمتع بحد أعلى للقرض ودفع حصة أرباح Nexo بنسبة 30 في المائة ،

تم تحديد إجمالي المعروض من التوكنات بمبلغ 1،000،000،000 NEXO. اعتبارًا من يوليو 2019، بلغت القيمة السوقية للعملة 61 مليون دولار أمريكي، بانخفاض من 219 مليون دولار أمريكي في مايو 2018. الرمز المميز متاح للتداول في بورصات العملات الرقمية مثل HitBTC وغيرها.